Quick Ratio: Pengertian, Rumus, Contoh, Kelebihan dan Kekurangannya

Quick ratio atau biasa disebut rasio cepat  atau acid-test rasio — berfungsi sebagai indikator likuiditas jangka pendek perusahaan, atau kemampuannya untuk memenuhi kewajiban jangka pendeknya. Dengan kata lain, ini menguji seberapa banyak perusahaan memiliki aset untuk melunasi semua kewajibannya.

Aset termasuk uang tunai, piutang, investasi jangka pendek, dan persediaan. Rasio cepat menawarkan tes likuiditas perusahaan yang lebih ketat daripada rasio lancar.

Baca terus artikel ini sampai selesai untuk mengetahui quick ratio secara lebih mendalam dan menambah wawasan Anda dalam menghitung rasio keuangan ini:

Apa itu Quick Ratio?

Quick ratio atau rasio cepat adalah salah satu rasio keuangan yang digunakan untuk mengukur posisi likuiditas perusahaan, proyek, pusat investasi atau pusat laba.

Ciri khusus rasio ini dari Rasio Likuiditas lainnya adalah Quick Ratio hanya memperhitungkan kas dan item setara kas untuk perhitungan dan interpretasi.

Ini mengabaikan item lain yang mungkin tidak dengan cepat diubah menjadi uang tunai dengan mudah dari perhitungan.

Misalnya, persediaan tidak termasuk dalam penghitungan karena memerlukan waktu yang sangat lama untuk diubah menjadi uang tunai. Rasio ini kadang-kadang disebut Rasio Uji Asam atau acid-test rasio namun artinya tetap sama.

Jika rasio lebih tinggi dari satu, itu berarti aset lancar entitas setelah pengurangan persediaan lebih tinggi dari kewajiban lancar. Ini selanjutnya berarti entitas dapat menggunakan aset lancar untuk melunasi kewajiban lancar.

Atau kita dapat mengatakan bahwa entitas adalah dasar yang sehat secara finansial pada rasio ini memberitahu kita.

Sama seperti jika rasionya lebih rendah dari satu, entitas mungkin tidak dapat melunasi kewajiban lancarnya dengan menggunakan aset lancar. Dapat dikatakan bahwa entitas tersebut tidak sehat secara finansial.

Quick ratio dan current ratio

Dibandingkan dengan rasio lancar atau current ratio, rasio cepat dipandang sebagai cara yang lebih halus dan konservatif untuk mengukur likuiditas.

Karena quick ratio hanya memperhitungkan aset yang paling likuid, maka rasio cepat dapat memberikan gambaran yang lebih baik tentang kemampuan perusahaan untuk membayar kewajiban jangka pendeknya.

Namun, rasio cepat mungkin masih belum menjadi indikator likuiditas langsung yang akurat atau realistis, karena perusahaan tidak selalu dapat melikuidasi aset lancar yang termasuk dalam rasio cepat.

Rasio cepat mungkin sangat tidak cocok untuk perusahaan yang memiliki jangka waktu pembayaran yang lebih lama.

Baca juga: COGS Adalah: Pengertian, Tujuan, dan Cara Hitungnya

Rumus Menghitung Quick Ratio

Rumus rasio ini cukup sederhana,

Rasio Cepat = (Aset Lancar – Persediaan) / Kewajiban Lancar

• Aset Lancar disini termasuk Kas, Uang Muka, Piutang, Aktiva Lancar Lainnya, Persediaan, Surat Berharga, atau sejenisnya. Cara termudah untuk menghitung atau menemukan Aktiva Lancar adalah dengan masuk ke Laporan Keuangan perusahaan dan kemudian mencari tahu saldo Aktiva Lancar di akhir periode.
• Kewajiban Lancar termasuk Hutang, Kewajiban Akrual, Hutang Jangka Pendek, Hutang Bunga, Hutang Pajak Lancar atau sejenisnya. Cara termudah untuk menghitung dan menemukan Kewajiban Lancar adalah dengan pergi ke Laporan Keuangan dan mencari tahu Kewajiban Lancar. Itu dengan jelas dinyatakan di sana.

alam perhitungan Anda, Anda harus memastikan bahwa aset lancar Anda sudah dikurangi dengan nilai persediaan; jika tidak, itu akan menjadi salah tafsir.

Contoh Kasus dalam Menghitung Quick Ratio

Berikut ini adalah contoh terkait penghitungan quick ratio. Mari bekerja sama agar Anda bisa memahami secara mendalam.

Contoh:

Perusahaan ABC memiliki transaksi berikut dalam Laporan Keuangannya untuk periode yang berakhir 1 Januari 2020 sampai dengan 31 Desember 2020.

Aset lancar:

• Uang tunai = 100.000.000
• Uang Muka = ​​10.000.000
• Surat Berharga = 50.000.000
• Piutang Akun = 60.000.000
• Persediaan = 70.000.000

Total Aktiva Lancar = 290.000.000

Kewajiban Lancar:

• Hutang Akun = 160.000.000
• Beban Akrual = 60.000.000
• Hutang Jangka Pendek =  50.000.000
• Hutang Bunga = 50.000.000

Total Kewajiban Lancar = 320.000.000

Rasio Cepat tahun sebelumnya adalah 1,5 dan rata-rata industri untuk tahun ini adalah 1,6.

Evaluasi Rasio Cepat Perusahaan ABC.

Jawaban:

Sekarang ringkasan informasi yang akan kita gunakan untuk perhitungan.

Rumus: Rasio Cepat = Aset Lancar – Persediaan / Kewajiban Lancar

Aset Lancar = 290.000.000

Persediaan = 70.000.000

Kewajiban lancar = 320.000.000

Rasio cepat = ( 290.000.000 – 70.000.000) / 320.000.000 = 0. 69 atau 69%

Baca juga: Jurnal Penerimaan Kas: Pengertian, Format, Contoh dan Cara Posting ke Buku Besar

Interpretasi dan Analisis Rasio Cepat:

Sekarang mari kita lihat apa arti Quick Ratio = 0,69 bagi Perusahaan ABC.

Berdasarkan hasil perhitungan di atas, quick ratio tahun berjalan adalah 0,69 sedangkan tahun sebelumnya 1,5.

Rasio cepat mengukur bagaimana Aset Likuid Perusahaan ABC dapat menyelesaikan Kewajiban Lancar yang kemungkinan besar harus dibayar dalam periode yang lebih pendek dari satu tahun.

Rasio cepat tahun Ini lebih rendah dari satu. Hal ini jelas terlihat bahwa perseroan tidak memiliki Alat Likuid yang cukup untuk membayar Kewajiban Lancar.

Ini memberi tahu kita bahwa ABC berpotensi memiliki masalah Likuiditas. Bandingkan dengan tahun sebelumnya dan rata-rata industri, ABC tidak mengelola Aset Likuidnya dengan baik.

Ini mungkin penjualan dan kinerja produksinya tidak begitu baik. ABC mungkin perlu meninjau dan menilai kinerja saat ini dari fungsi Penjualan dan Produksinya.

Namun, Quick Ratio adalah rasio yang mengukur jangka waktu pendek dari posisi likuiditas dan bukan berarti ABC mengalami masalah likuiditas.

Katakanlah alasan utama mengapa Hutang Usaha begitu besar adalah karena jumlah pembelian yang besar akibat jumlah pesanan yang banyak dan ini akan berkurang ketika perusahaan membayar kepada vendor sebagai hasil dari pengumpulan tunai yang besar dari penjualan kredit.

Baca juga: Account Receivable: Pengertian, Rasio, Jurnal dan Contohnya

Kelebihan Menggunakan Quick Ratio

Mengetahui nilai aset yang liquid dengan cepat

Keuntungan terbaik dari rasio cepat dibandingkan dengan rasio likuiditas lainnya terutama rasio lancar adalah bahwa rasio ini membantu mengukur seberapa baik aset lancar membayar kewajiban lancar dengan lebih akurat.

Perhitungan quick ratio hanya menggunakan aset paling likuid yang bisa berubah menjadi kas dengan cepat atau bahkan sudah menjadi uang tunai. Artinya, aset semacam ini membutuhkan waktu yang sangat singkat untuk menjadi uang tunai ketika kewajiban lancarnya harus dilunasi.

Membantu stakeholeder menilai liquiditas

Seperti disebutkan di atas, rasio ini tidak memasukkan persediaan dari perhitungannya. Seperti yang kita ketahui, persediaan bisa memakan waktu lama untuk diubah menjadi uang tunai. Hal ini tergantung pada jenis bisnis dan pasar tempat entitas beroperasi.

Beberapa persediaan membutuhkan satu hari untuk diubah menjadi uang tunai, beberapa membutuhkan bulan atau bahkan lebih dari satu tahun. Menghilangkannya dari rasionya dapat membantu manajemen, investor saham, pemegang saham, dan pemangku kepentingan lainnya untuk memiliki informasi yang akurat untuk menilai posisi likuiditas entitas.

Mudah dimengerti

Kelebihan lain dari quick ratio adalah rasio ini sangat mudah dimengerti. Ini dapat membantu pengguna rasio yang tidak memiliki keterampilan mendalam di bidang akuntansi dan keuangan untuk memahami rasio ini dengan mudah.

Misalnya, beberapa manajer operasi yang memiliki KPI termasuk rasio cepat dapat melihat dan memahami cara kerja rasio dan pijatan yang ditunjukkan oleh rasio tersebut.

Rasio ini diukur sebagai persentase. Jadi jika rasionya lebih tinggi dari target, itu berarti perlu beberapa tindakan untuk memperbaikinya.

Sebagai ukuran KPI

Tetapkan sebagai KPI dan bandingkan dengan ukuran entitas yang berbeda. Rasio ini membandingkan aset lancar dan kewajiban lancar dan ukuran hasilnya sebagai persentase. Artinya kita bisa membandingkannya dengan entitas atau kompetitor lain yang memiliki ukuran dan sifat berbeda.

Kekurangan Rasio Cepat

Meskipun rasio cepat memiliki beberapa keunggulan, namun juga memiliki kelemahan tertentu yang harus diperhatikan oleh pengguna, terutama spesialis yang bertanggung jawab atas analis dan menafsirkan rasio ini. Berikut adalah kelemahan rasio cepat:

Ini adalah indikator keuangan

Seperti yang kita ketahui rasio ini menggunakan informasi keuangan untuk menganalisa posisi likuiditas entitas. Informasi keuangan ini dapat dipengaruhi oleh manajemen entitas jika mereka mau. Mungkin mereka dapat dipengaruhi oleh kebijakan akuntansi atau informasi keuangan fiktif.

Ini menggunakan data masa lalu untuk memprediksi masa depan

Rasio cepat menilai bagaimana entitas dapat melunasi kewajiban lancar dengan menggunakan aset lancar sekarang dan di masa depan. Ini mungkin tidak membantu pengguna mendapatkan tujuan mereka dengan lebih akurat.

Misalnya, meskipun entitas memiliki rasio yang buruk, tetapi tim manajemen memiliki kredit dan hubungan yang sangat baik dengan bank atau bahkan dengan pemasok. Mereka mungkin menyelesaikan masalah ini lebih baik daripada entitas yang memiliki rasio yang baik.

Rasio yang tinggi tidak selalu bagus

Misalnya, entitas memiliki rasio cepat 1,5 pada 31 Desember 2020. Berdasarkan penjelasan di atas, entitas memiliki rasio yang sangat baik. Tetapi bagaimana jika entitas mengharuskan untuk melunasi jumlah pinjaman yang tinggi di bulan ke-13.

Dari segi akuntansi, pinjaman 13 bulan ini dianggap sebagai kewajiban jangka panjang per 31 Desember 2020. Namun di bulan Januari 2021, 13 bulan tersebut menjadi kewajiban lancar dan selanjutnya mempengaruhi quick ratio hanya sebulan setelah penilaian (31 Desember 2020) . Jadi, rasio ini dapat membuat pengguna mengambil keputusan yang salah.

Baca juga: Perilaku Biaya (Cost Behavior): Pengertian, Cara Menghitung, dan Sifatnya

Kesimpulan

Itulah pembahasan lengkap mengenai quick ratio. Rasio ini paling berguna untuk perusahaan di sektor manufaktur dan ritel di mana persediaan dapat terdiri dari sebagian besar aset lancar.

Ini sering digunakan oleh calon kreditur atau pemberi pinjaman untuk mengetahui apakah perusahaan akan mampu membayar utangnya tepat waktu.

Untuk kemudahan melakukan analisis quick ratio dan rasio keuangan lainnya pada usaha Anda, gunakanlah software akuntansi yang memiliki fitur laporan keuangan terlengkap dan penghitungan rasio keuangan dengan mudah seperti Accurate Online.

Accurate Online adalah software akuntansi berbasis cloud yang sudah dikembangkan sejak 20 tahun lalu dan digunakan oleh lebih dari 300 ribu pengguna dari berbagai jenis bisnis di Indonesia.

Anda juga bisa mencoba menggunakan Accurate Online secara gratis selama 30 hari melalui tautan pada gambar di bawah ini: